外部評估助推央企體檢

　　在風險管理越來越重要的背景下，對企業(yè)風險管理進行監(jiān)控必然成為公司治理監(jiān)控體系的重要內(nèi)容

　　最近，國資委要求央企編制風險管理報告。這是國資委加強央企風險管理的又一重大舉措，既包含督促央企建立全面風險管理體系，也包含對企業(yè)披露有關風險管理信息的要求，有利于在央企逐步建立和完善全面風險管理體系并使其發(fā)揮實際作用。有人將此舉比喻為“央企體檢”。

　　全面風險管理是企業(yè)對來自經(jīng)濟和市場等方面的不確定性進行管理的一種系統(tǒng)手段，以使不確定性對企業(yè)的影響控制在可接受的范圍和程度之內(nèi)。

　　為了加強央企的風險管理，國資委曾在2006年印發(fā)《中央企業(yè)全面風險管理指引》(以下簡稱《指引》)?！吨敢飞婕捌髽I(yè)管理信息系統(tǒng)、組織體系、崗位設置、管理流程以及管理理念的調(diào)整甚至變革等各個方面，而且不少環(huán)節(jié)的專業(yè)性要求較高，所以如何建立實質(zhì)性的全面風險管理體系，也是擺在很多央企面前的重要課題。

　　傳統(tǒng)國有企業(yè)公司治理體系中的存在的政府干預經(jīng)營和內(nèi)部人控制并存的問題，國資委作為央企的國有股東，關鍵的是如何找準國有股東的定位問題，目前看來方向應該是：按照《公司法》、《企業(yè)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理暫行條例》(以下簡稱《條例》)的規(guī)定，借鑒國際經(jīng)驗，在向企業(yè)董事會充分授權(quán)的同時，加強對企業(yè)的信息披露要求，對企業(yè)的戰(zhàn)略、重大投資和資產(chǎn)變更等事項加強監(jiān)督。

　　盡管《公司法》和《條例》沒有明確給出“風險管理”的字眼，但由于企業(yè)的全面風險管理體系涉及企業(yè)的戰(zhàn)略、投資、資產(chǎn)管理、財務、技術、組織、信息系統(tǒng)等方面，無疑應屬于股東有權(quán)知情并監(jiān)督的企業(yè)重大事項。就此而言，國資委要求央企編報風險管理報告也是行使國有股東知情權(quán)的舉措。

　　此舉與國際經(jīng)驗也相符合。在國際經(jīng)濟合作與發(fā)展組織(OECD)的一些成員國家，國有企業(yè)除了要遵守普通公眾公司的報告制度，還要遵守許多特別規(guī)定的報告要求，有的甚至具體到每項投資和融資方案以及每位員工薪酬。但研究發(fā)現(xiàn)，這些舉措并沒有實質(zhì)改進國有企業(yè)的透明度。于是這些國家的國資機構(gòu)不再試圖控制企業(yè)工資、投資等具體行為，而是監(jiān)督企業(yè)業(yè)績和風險管理，在國有企業(yè)中引入風險管理體系，由企業(yè)董事會尤其是審計委員會負責對報告和監(jiān)控風險的政策進行批準，并監(jiān)督其實施情況。

　　在具體操作中，國有股東需要對企業(yè)風險管理的外部獨立評估。盡管《指引》明確企業(yè)可聘請有資質(zhì)、信譽好、專業(yè)能力強的中介機構(gòu)對企業(yè)全面風險管理工作進行評價并出具風險管理評估和建議專項報告。但《指引》針對的是類似于內(nèi)部控制體系的一套內(nèi)部風險管理體系，是董事會或管理層用來加強風險管理的一套體系。從國有股東發(fā)揮監(jiān)督作用角度講，更有用的是類似于外部審計所提供的一種獨立評估。所以將來有必要使企業(yè)風險管理的外部評估制度化。

　　這就要求更多發(fā)揮提供企業(yè)風險管理評估和咨詢的中介機構(gòu)的作用，而目前提供風險管理評估的行業(yè)尚未形成，能夠有專業(yè)能力和資信提供評估咨詢的中介機構(gòu)更是寥寥無幾，有必要發(fā)揮社會的力量，促進行業(yè)發(fā)展。

　　此外，還應將風險管理體系建設與對董事會和管理層的考核、薪酬結(jié)合起來，促使企業(yè)將風險管理理念和方法融合到企業(yè)戰(zhàn)略制定和重大決策之中。實現(xiàn)了這一點，企業(yè)風險管理體系建設才能夠真正發(fā)揮應有的作用，促進企業(yè)發(fā)展和壯大。